La Universidad Corporativa SAGO le invita a ver los nuevos cambios en nuestra normativa

 

 

 

 

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Banca corporativa en Costa Rica: digitalización, sostenibilidad y retos regulatorios

 

 

Luis Moya Cortés

Gerente Corporativo Banca Corporativa e Institucional

 

 

La banca corporativa en Costa Rica se encuentra en una etapa de transformación estructural marcada por la digitalización, el auge de las fintech y la creciente presión regulatoria y fiscal.

Estos procesos no solo redefinen la manera en que las instituciones financieras prestan servicios a las empresas, sino que también plantean desafíos relacionados con inclusión, ciberseguridad y competitividad regional.

Tendencias recientes en la banca corporativa

El Banco de Costa Rica (BCR) ha iniciado procesos de automatización de pagos internacionales mediante la adopción de las plataformas Payments To Go y Trade Innovation de Finastra, integradas a estándares internacionales como ISO 20022. Estas soluciones buscan ofrecer a clientes corporativos operaciones más seguras, rápidas y disponibles en tiempo real.

Además, el sector bancario enfrenta la necesidad de transformar sus plataformas core banking, todavía en muchos casos heredadas, lo que limita la agilidad para implementar nuevos productos digitales.

 

Fintech, pagos digitales y open banking

 

El uso masivo de SINPE Móvil, impulsado por el Banco Central, ha transformado los hábitos de pago, fomentando la digitalización de las transacciones cotidianas. Paralelamente, han surgido fintechs que ofrecen soluciones en pagos, financiamiento alternativo y remesas, complementando la oferta bancaria tradicional.

 

El open banking aún no se encuentra regulado en Costa Rica, pero se proyecta como un mecanismo para fomentar la innovación y la integración de ecosistemas digitales entre bancos, fintech y empresas.

 

Finanzas sostenibles y criterios ESG

 

Costa Rica se ha consolidado como referente regional en sostenibilidad. La banca corporativa participa activamente en la promoción de bonos verdes y créditos vinculados a desempeño ambiental y social, en línea con la Estrategia Nacional de Descarbonización.  Estas iniciativas se alinean con las tendencias globales que integran los criterios ESG.

 

Retos de la banca corporativa en Costa Rica

 

1) Inclusión digital

 

La acelerada digitalización amenaza con profundizar la brecha financiera entre áreas urbanas y rurales. Sin una estrategia integral de educación financiera, el riesgo es que ciertos sectores empresariales —especialmente las pymes— queden excluidos.

2) Ciberseguridad

El crecimiento de las transacciones digitales conlleva un incremento en la exposición a ciberataques. La banca corporativa requiere robustecer su infraestructura tecnológica y establecer sistemas de protección más avanzados para mantener la confianza de los usuarios corporativos.

3) Regulación y fiscalización

El auge de SINPE Móvil también ha evidenciado deficiencias en los mecanismos de fiscalización. Según estimaciones recientes, la falta de trazabilidad de ciertas transacciones facilitó evasión tributaria cercana a dos puntos porcentuales del PIB. En paralelo, la regulación fintech y de open banking sigue siendo incipiente, lo que genera incertidumbre y frena la innovación.

4) Concentración bancaria y competitividad regional

 

El sistema financiero costarricense se caracteriza por una alta concentración: tres bancos controlan más del 50 % de los activos totales. Este nivel de concentración limita la competencia e inhibe la presión para innovar. Adicionalmente, Costa Rica compite con economías como México, Chile y Colombia, que avanzan más rápido en regulación digital y transformación tecnológica.

 
Conclusión

La banca corporativa en Costa Rica enfrenta un escenario dual: oportunidades derivadas de la digitalización, el auge fintech y el posicionamiento del país en sostenibilidad; y desafíos relacionados con inclusión, regulación, ciberseguridad y concentración.

 

El futuro del sector dependerá de su capacidad para equilibrar innovación tecnológica con responsabilidad social y fiscal, consolidando un modelo de banca corporativa eficiente, resiliente e inclusivo.

 

Beneficios del Mercado de Valores  como una herramienta de oferta de valor

 

Vanessa Olivares Bonilla

Gerente General de BCR Valores

 

Con poco más de 25 años de trabajar para el Conglomerado he pasado la mayor parte de mis años desempeñándome en el área de bolsa a través de la subsidiaria de BCR Valores.

 

Esta experiencia me permite compartir con ustedes los grandes beneficios que podríamos conseguir si vemos el mercado de valores como una herramienta para llevar a otro nivel la oferta de valor que llevamos a nuestros clientes empresariales.

 

El mercado de valores ofrece opciones para invertir el dinero de nuestros clientes en diferentes instrumentos de inversión tanto en el mercado local como internacional, pero también existen alternativas para obtener financiamiento bursátil a través de la Bolsa Nacional de Valores, lo cual permite a las empresas ejecutar sus proyectos de inversión y por lo tanto consolidar su expansión, desarrollar sus negocios y aprovechar los beneficios que ofrece acceder a otros tipos de inversionistas como lo son los fondos de pensiones y otras instituciones.

 

Acudir al Mercado de Valores para obtener financiamiento bursátil trae múltiples beneficios que aumentan el potencial de negocios de las empresas pero que son poco conocidos en Costa Rica por el amplio acceso al crédito bancario del cual gozan las empresas grandes y con trayectoria en el país, así como el poco conocimiento sobre las opciones que se pueden desarrollar en el mercado de valores.

 

En Costa Rica el 95% del parque empresarial son las micro, pequeñas y medianas empresas, y aunque en los últimos años el sistema bancario ha ampliado las alternativas de financiamiento especializadas para todo tipo de Mipymes, según datos del Sistema de banca para desarrollo, apenas destina apenas el 10% de sus recursos a las micro, pequeñas y medianas empresas.

 

Lo anterior ha constituido un freno para que este sector que es tan amplio en Costa Rica se desarrolle y pueda acceder a opciones de financiamiento más complejas. El mercado de valores exige mayor transparencia y prácticas de gobierno corporativo más sólidos que normalmente una pyme no logra en sus primeras fases de desarrollo.

 

En parte debido a lo anterior, el mercado de valores en Costa no se ha desarrollado ni para grandes ni para pequeñas empresas. A pesar de esto, no podemos negar que la combinación de diversas fuentes de financiamiento se traduce no solo en beneficios para los clientes sino también para el conglomerado.

 

Según la Bolsa Nacional de Valores en Costa Rica existen apenas 38 empresas emisores de valores, de los cuales un porcentaje importante son del sector financiero. Por otro lado, existe un stock de fondos muy relevante por parte de las operadoras de pensiones para invertir tanto en el mercado local como internacional razón por la cual podríamos visualizar una oportunidad para que muchas empresas puedan beneficiarse del financiamiento bursátil.

 

Con esto, como se dijo antes, se busca generar valor para accionistas, proveedores y clientes, además de contribuir al fortalecimiento de la economía del país, sin embargo lo más relevante es que se vuelven más atractivas tanto a nivel nacional como internacional, al permitirse ser más visibles y que los inversionistas institucionales y personas físicas participen en sus proyectos. Al fortalecer su estructura financiera, mediante la combinación del uso de ambas opciones de financiamiento (crédito y emisión de valores), las empresas logran ir construyendo esquemas de financiamiento más competitivos y sólidos, obteniendo resultados como la optimización de costos, liquidez inmediata, modernización y crecimiento, así como financiamiento para investigación y desarrollo, sostenibilidad y desarrollo de capital humano.

 

También representa un importante potencial de crecimiento, ya que permite incorporar el valor de intangibles como la reputación corporativa, así como desarrollar proyectos de inversión más innovadores, con un mayor apetito de riesgo en muchas ocasiones y con un esquema de garantías diversos. Al considerar estas opciones, la empresa gana mayor relevancia pública y mediática, tanto a nivel local como en algunos casos internacional, y avanza en un camino de transformación, y mejores prácticas, que le permiten trascender y perdurar en el tiempo con mayor solidez.

 

Todo lo anterior son beneficios para la empresa que solo podrían redundar en mayor generación de ingresos y fidelidad del cliente para el conglomerado, al fusionar ya no solo una alternativa de financiamiento si no dos que permite además diluir el financiamiento en más tomadores de riesgo al mismo tiempo que recoger la potencialidad de crecimiento de todas las partes.

 

El Conglomerado Financiero BCR ya ha sido ejemplo desde hace muchos años en el mercado: Emisiones de valores como las del Fideicomiso de titularización PT Garabito, el cual fue un vehículo a través del cual se titularizan los flujos futuros de efectivo provenientes del alquiler de la Planta Térmica Garabito al Instituto Costarricense de Electricidad (ICE). El principal objetivo del Fideicomiso fue lograr el financiamiento, construcción y funcionamiento de una planta de generación de energía térmica, posterior a esto, el Fideicomiso se estableció como el encargado de administrar los flujos de caja para el respectivo pago del servicio de la deuda. Sin duda esta emisión fue todo un éxito para todas las partes involucradas.

 

Por otro lado, las emisiones de valores de los Fondos Administrados por BCR SAFI han permitido un esquema de emisión de participaciones, lo que ha impulsado la subsidiaria al mismo tiempo que brinda opciones de inversión a miles de clientes.

 

Más recientemente nuestro cliente Coopeguanacaste se financió en el mercado de valores a través de un programa de emisiones de oferta pública que permitió al Conglomerado consolidar la relación con el cliente mediante el ofrecimiento y aceptación de varios productos que mejoraron la profundidad de línea y la rentabilidad al mismo tiempo que a Coopeguanacaste mejorar su costo promedio de financiamiento, acceder a nuevos inversionistas, mayor visibilidad, lograr sus objetivos de desarrollo sostenible y potencializar sus opciones futuras.

 

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La Resiliencia es la capacidad para adaptarse más allá de una circunstancia.

 

Con esta charla obtendrá conocimientos generales sobre el concepto de resiliencia, trabajar en su fortalecimiento y en el manejo de emociones asociadas.

 

Para la inscripción, darle click a la imagen.

 

 

 

Charla: "Actualización de Lineamientos BCR para la Emergencia por el COVID 19"

 

Para la Universidad Corporativa SAGO y la Unidad de Bienestar Laboral es importante mantenerlos informados y actualizar al personal sobre los procedimientos y lineamientos para la prevención y mitigación de la COVID-19 en el Conglomerado Financiero BCR. Le invitamos a descargar la presentación suministrada en la charla "Actualización de Lineamientos BCR para la Emergencia por el COVID 19", impartida el jueves 30 de julio de presente año.

 

Para obtener la presentación darle clic al siguiente título: 

Lineamientos Emergencia Sanitaria COVID19 30-02-2020.pdf|

 

 

 

 

 

 

Arlyn Brenes nos cuenta su experiencia siendo facilitadora en el Programa Expansión sin Límites de SAGO,

principalmente en el tema de Agilidad Organizacional.

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Le invitamos a visualizar la Conferencia Gestión de las Emociones del Programa Expansión sin Límites.

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Catalin Noguera nos cuenta su experiencia siendo facilitadora en el Programa Expansión sin Límites de SAGO,

con el tema de Comunicación Estratégica para el Liderazgo.

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Guillermo Gayle nos cuenta su experiencia siendo facilitador en el Programa Expansión sin Límites de SAGO.

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Oscar Ramírez nos cuenta su experiencia siendo facilitadora en el Programa Expansión sin Límites de SAGO

, con el tema de Poder de Dirección.

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La Psicóloga Organizacional Wendolyn Arias nos cuenta su experiencia siendo facilitadora

en el Programa Expansión sin Límites de SAGO, con los temas de Gestión de Emociones y Feedback y Experiencia al Colaborador.

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Desafíos en el conocimiento real de nuestro cliente.

 

 

Irsa Maricruz Salazar Arce

Gerente de Área Oficial de Cumplimiento

 
Introducción

 

Como parte del rol de negocio que ejercemos como institución financiera y de cara a nuestros clientes, a menudo nos encontramos realizando tanto “papeleo” y nos dejamos llevar como con una lista de comprobación y seguimiento, sin llegar al cuestionamiento real de ¿Para qué tengo que llenar y solicitar todo esto? ¿Qué hacemos con tanta información que recogemos de cada uno de nuestros clientes?

 

Sin embargo, la participación real, consciente y efectiva de cada función en el rol del entendimiento de nuestros clientes, nos permite mantener una sana relación comercial a largo plazo, sobre todo conscientes de que esa relación va a ir cambiando con el tiempo, y entre mejor los conozcamos, más asesoría puedo otorgar y mejores negocios podrían generar.

Es desde esta perspectiva que debemos abordar los temas relacionados a Cumplimiento, siendo un medio para realmente conocer a mi cliente, y poder realizar más negocios en el largo plazo.

 

Riesgos de la banca digital   El rumbo hacia una banca digital y una generación que cada día más requiere que nos adaptemos a este entorno, conlleva también a la urgente necesidad de enfatizar la importancia en la calidad de los datos. Es por ello que el uso de la tecnología innovadora permite el registro adecuado de la información de nuestros clientes, así como el seguimiento en monitoreo, detección de fraude, preparación de informes de significancia que apoyan una gestión más efectiva y adecuada.   Nuestra amenaza constante   Los diferentes análisis que se realizan por zona geográfica, muestran como algunos distritos de nuestro país han incrementado su nivel de riesgo tras las manifestaciones delictivas y el índice de Desarrollo Social, que exponen a Costa Rica ante una amenaza mayor al ser un puente entre países que producen drogas y los que la consumen. Durante el 2024, los reportes de operación sospechosa en el país, crecieron un 24% respecto al 2023, y de estos Reportes el 65% son elaborados por Bancos (Fuente: Informe Técnico ALACFT 2024, Unidad de Inteligencia Financiera). Es por ello que el país avanza no solo en la prevención, y detección, sino también en la reprensión de este delito; y como sujeto obligado, debemos mantenernos firmes ante la vigilancia constante de situaciones que podrían resultar en un riesgo mayor.

 

Conclusión   Cada día, debemos estar más conscientes de que la gestión integral de estos riesgos, ya sea como funcionarios, clientes, y aún más como ciudadanos; la mejor herramienta que tenemos es la prevención. Por lo que nuestro mayor aporte será, el compromiso en la vigilancia y la detección sin importar desde donde lo veamos, somos una pieza fundamental en la calidad de este engranaje.

 

 

 

Designación de "beneficiarios" en productos Financieros: importancia y utilidad práctica

Lic. Manfred Saenz Montero

Gerente Corporativo Jurídico

 

 

I) Introducción

 

El instituto jurídico del beneficiario o de la designación de beneficiario en el mercado financiero entró en vigor a partir de marzo de 1998, como una respuesta a una agobiante realidad de los familiares y herederos de los pequeños y medianos ahorrantes, quienes se enfrentaban ante la cruda realidad jurídica, de que no podían disponer de las sumas en cuentas o inversiones en los bancos de sus parientes fallecidos, sin antes tramitar un costoso proceso sucesorio, judicial o mucho después notarial según las disposiciones del Código Notarial que entraron en vigor para finales del mismo 1998.

Las personas trabajadoras de aquella época pueden compartir difíciles anécdotas -reales-, cuando las personas se acercaban a las oficinas bancarias para informar el fallecimiento de un ser querido, y preguntar sobre la forma que podrían disponer del saldo de las cuentas o las inversiones mismas. No en pocos casos, los saldos pretendidos por los parientes supérstites (sobrevivientes) tendrían como destino cubrir los gastos del sepelio mismo, o alguna otra necesidad apremiante, y a pesar de ello la respuesta formal de las entidades bancarias a los interesados fue que debían realizar un proceso sucesorio, cuyo costo era mucho mayor que el dinero pretendido.

En aquellas épocas, a falta de una respuesta jurídica razonable del ordenamiento, no en pocas ocasiones las algunas entidades bancarias con base en el conocimiento del cliente fallecido y las necesidades de sus familiares cercanos, asumieron el riesgo y brindaron una solución pragmática de entregar los saldos de las cuentas para que pudieran utilizarlos en la atención de esos urgentes requerimientos, a sabiendas que los montos eran sumamente bajos pero sí muy útiles para los familiares de los clientes fallecidos.

Actualmente, tales decisiones deberían ser historia, gracias a la aplicación de la figura del “beneficiario” o “designación de beneficiario” que ahora comentamos.

 

II) SUSTENTO LEGAL DE LA FIGURA DE “BENEFICIARIO”

III) REQUISITOS PARA LA DESIGNACIÓN DE “BENEFICIARIOS”

IV) VIGENCIA Y EJECUCIÓN DE LA DESIGNACIÓN DE “BENEFICIARIOS”

V) CONSIDERACIONES FINALES

 

 

Si desea conocer más información de este blog descargue el documento aquí

Designación de beneficiarios en productos financieros - Lic. Manfred Saénz Gerente Corporativo Jurídico.pdf

 

El liderazgo de nuestro BCR

 

 

Johanny Montero Mena

Gerente Corporativo Banca Personas y Pymes

 

 

¿Cuántas veces hemos escuchado que todo cambia y que el cambio es inevitable?

 

Pues al liderazgo también le llegó el cambio y ha dejado de ser una función jerárquica que ocupa una casilla en la estructura organizacional para convertirse en una herramienta estratégica y vital que procura en todo momento el crecimiento del equipo.

En la actualidad el líder ya no se limita a dirigir, sino que inspira, desarrolla, transforma y esto es lo que hace que el equipo crea en él y lo apoye porque pasa de las palabras a los hechos.  El líder conoce las necesidades de su equipo, se identifica con lo que sus colaboradores sienten y valora los aportes que recibe de ellos.

 

Crecimiento y liderazgo:

El líder reconoce que debe servir ya no se trata de esperar ser servido y el verdadero servicio del líder queda demostrado en la capacidad que tiene para hacer crecer a otros.  En el tanto el líder se enfoca en el desarrollo de sus colaboradores se genera un círculo virtuoso de aprendizaje, motivación y compromiso que hace que el líder acompañe la evolución profesional de su equipo, confié en el talento y por eso se anima a delegar y reconoce constantemente los logros individuales y colectivos, lo que fortalece la autoestima y el sentido de pertenencia de cada uno de los miembros del equipo.

Ambiente laboral donde impera la sana armonía:

 

La empatía y la comunicación efectiva son fundamentales para que las personas se sientan valoradas y seguras, lo que permite la lealtad, aumento de la productividad y mejora la imagen tanto interna como externa de la organización.
 

Un líder que promueve el bienestar integral de sus colaboradores tiene como recompensa un equipo que se interesa por mostrar los mejores resultados y estos logran perduran en el tiempo.

 

El líder transmite a su equipo la necesidad de que todo debe transcurrir de la mejor manera.

 

El líder que trabaja hombro a hombro con su equipo logra la lealtad y el respeto y su equipo sabe qué debe hacer y cómo hacerlo, por lo que cumplir con el control interno y el trabajar alineados con los objetivos estratégicos de la organización se hace por convicción y ya no solo como una obligación.

 

El líder promueve la ética y la integridad y fomenta la mejora continúa a través de la retroalimentación y sobre todo con su propio ejemplo, así garantiza la protección de sus colaboradores y por ende de la organización.

El líder sabe que un equipo apoyado y motivado produce más y mejor, y al ser él parte del equipo no solo disfruta de los logros, deja de ser un espectador y se convierte en un miembro activo que apoya, impulsa y que trabaja por el crecimiento constante del equipo que la organización con mucha confianza le ha encomendado y que sabe no puede defraudar.

Eso somos los lideres del BCR

 

 

 

EL PODER DEL RECONOCIMIENTO:
LA CLAVE PARA EQUIPOS CON PROPÓSITO

Xinia Moraga Vásquez – Gerente de Oficina BCR Flamingo

 

Para mí, el liderazgo es reinventarse. Es renovar conocimientos constantemente, porque no es estático; pero, ante todo, es reconocernos como seres humanos que fallamos, que no todo lo sabemos y que necesitamos el sostén de nuestro equipo. Esa ha sido mi convicción durante los 25 años que llevo al frente de esta oficina, y es lo que me ha permitido crecer junto a las personas que me acompañan.

También es sumamente importante para mí tener espacio para mi fe en Dios. Mediante su palabra, siempre encuentro enseñanza sobre el servicio a los demás. Esa dimensión no está separada de mi manera de liderar: la alimenta. Liderar, desde esa mirada, no es ejercer autoridad; es ponerse al servicio de quienes conforman el equipo.

 

 

No espero los grandes logros para reconocer. Busco algo concreto que celebrar en cada persona cada semana: una decisión bien tomada, una actitud frente a la adversidad, la manera en que alguien apoyó a un colega sin que nadie se lo pidiera. La consistencia en esos pequeños gestos es lo que, con el tiempo, transforma la cultura de un equipo.

Mi invitación a quienes lideran es simple: no subestimen el poder de una palabra específica y oportuna. No hace falta un programa ni un presupuesto. Hace falta atención. Hace falta mirar a las personas con la intención genuina de encontrar lo que están haciendo bien.

— Xinia Moraga Vásquez · Gerente de Oficina, BCR Flamingo

 

El reconocimiento no es un gesto opcional ni un lujo de culturas avanzadas: es una necesidad humana fundamental que, cuando se satisface, transforma la manera en que las personas se relacionan con su trabajo y con quienes los rodean.

Los líderes que comprenden esto no esperan los grandes logros para celebrar; encuentran en lo cotidiano las oportunidades de ver, nombrar y valorar el esfuerzo de su gente. Un equipo que se siente reconocido no solo trabaja mejor, trabaja con propósito.

Por qué el reconocimiento sí impacta los resultados: múltiples estudios de clima organizacional coinciden en que los equipos donde el reconocimiento es frecuente y específico reportan mayor compromiso, menor rotación y una disposición superior a asumir retos. No es coincidencia; es consecuencia directa de una cultura que ve a las personas como personas, no como recursos.

 

El consejo habilitador

El reconocimiento más poderoso es el específico y oportuno. En lugar de un genérico "buen trabajo", di exactamente qué valoras y por qué importa. Por ejemplo:

Cuanto más concreto, más creíble y duradero el impacto. No acumules reconocimientos para las evaluaciones anuales: el momento oportuno multiplica su valor. Un reconocimiento a tiempo vale más que diez a destiempo.

Recomendaciones puntuales: nombra la acción específica, explica el impacto que tuvo, y exprésalo en el momento —o lo más cerca posible a él. Evita los reconocimientos grupales genéricos cuando puedes hacer uno individual y directo.

 Practiquemos

 Esta semana, aplica el ritual de los tres reconocimientos: cada día, antes de cerrar su jornada, identifica a tres personas de su equipo que merezcan una mención específica y díselas —en persona, por escrito o en una llamada breve.

No esperes hazañas extraordinarias: reconoce la puntualidad, la actitud frente a un reto, el apoyo a un colega, la calidad de un entregable. La consistencia es más importante que la magnitud del gesto.

Acciones concretas para su día a día: comienza cada reunión nombrando un logro del equipo desde la última vez que se vieron. Envía un mensaje directo y específico al menos a una persona por semana. Crea un espacio breve en tus conversaciones individuales para preguntar qué salió bien.

Preguntas para meditar

 

Dedica unos minutos en silencio a reflexionar sobre estas preguntas. No busques respuestas rápidas: deja que cada una repose.

1.  ¿Cuándo fue la última vez que reconociste a alguien de su equipo de manera específica y oportuna? ¿Qué te impidió hacerlo antes, y qué cambiaría en su liderazgo si lo convirtieras en un hábito semanal?

2.  ¿Existe alguien en su equipo cuyo esfuerzo has dado por sentado últimamente? ¿Qué le dirías hoy si te propusieras hacerle saber que su contribución es vista y valorada?

El poder y el deber de supervisar

 

 

Mynor Hernández Hernández

Gerente Corporativo de Operaciones

 
 

¿Y  si el verdadero poder no estuviera en tomar decisiones, sino en cuidar que se cumplan bien?

 

Son muy pocas las complicaciones, problemas o dificultades que se generan espontáneamente. Es más probable que la última dificultad que se presentó en tu proceso sea el resultado de postergar una acción, una revisión, el seguimiento a un pendiente o al simple hecho de no preguntar al equipo como avanza cada tarea.

 

En una organización financiera, donde la confianza es nuestro mayor capital, la supervisión se convierte en una responsabilidad que moldea resultados, culturas y experiencias.  Supervisar no es un acto rutinario ni un simple paso del proceso: es la piedra angular que asegura que cada engranaje del banco funcione con precisión, integridad y visión hacia el cliente.

 

Supervisar es mucho más que controlar

 

Supervisar no es vigilar. Es entender los procesos, acompañar a los equipos, prevenir errores y elevar los estándares. Significa tener la capacidad de identificar mejoras, detectar desviaciones antes de que se conviertan en problemas.

 

Cuando alguien se compromete con su rol de supervisor, se convierte en un líder silencioso, ese que no busca protagonismo, pero que garantiza que las cosas sucedan como deben y cuando deben. En su observación atenta está el valor de proteger al banco, a sus compañeros y, sobre todo, a los clientes.

 

Supervisar no se limita a controlar un proceso, también es volver la mirada consiente a uno mismo, cuestionarse si estoy haciendo lo que debería, cuando debería y de la forma que debería.  Supervisar mi propio tiempo es mi responsabilidad, utilizarlo de la manera más eficiente, y de seguro ahorrarse reprocesos, complicaciones y problemas mañana.

 

El impacto real de una buena supervisión

 

Pensemos por un momento en un proceso mal ejecutado: una aprobación que no cumple con la normativa, un dato que se omite en una rendición de cuentas, una gestión comercial sin respaldo documental. ¿El resultado? Pérdidas financieras, reprocesos, clientes insatisfechos o, peor aún, daños reputacionales. Iniciando con el daño reputacional propio, como funcionario y profesional, y afectando también la imagen del proceso que se representa y de la institución ante los clientes y terceros.

 

En cambio, cuando hay una supervisión activa y empática, se crean entornos seguros donde las personas trabajan con claridad, las decisiones son coherentes y el cliente lo percibe en cada interacción. Supervisar bien no solo previene errores, sino que multiplica los aciertos.

 

El economista Michael E. Porter, en su modelo de las Cinco Fuerzas, identifica a los competidores internos como una de las presiones más relevantes para la rentabilidad de una organización. Esta fuerza incluye los fallos internos que comprometen el desempeño operativo, como ineficiencias, errores o desviaciones en la ejecución. En este contexto, la supervisión eficaz funciona como una defensa estratégica interna, capaz de mitigar riesgos, mantener estándares y preservar la ventaja competitiva.

 

“Una estrategia efectiva no solo se basa en la elección de mercados,

sino en cómo se ejecutan las operaciones dentro de la empresa”.

— Michael E. Porter, Competitive Strategy (1980)

 

Por tanto, supervisar no solo garantiza cumplimiento: protege el modelo de negocio desde adentro.

 

Tu rol importa más de lo que imaginas

 

No importa si supervisas una plataforma de servicios, un proceso operativo o una actividad de riesgo: tu rol es clave. Cada revisión, cada validación, cada señalamiento oportuno construye confianza y compromiso con el resto del equipo. También aporta a la calidad del servicio, porque el cliente nunca ve los procesos internos, pero sí vive sus consecuencias.

 

La excelencia en la supervisión no nace del cargo, sino del hábito. Y como todo hábito, debe formarse conscientemente. En su obra Hábitos Atómicos, James Clear explica que el verdadero cambio ocurre cuando convertimos las buenas prácticas en rutinas sostenibles:

 

“No te elevas al nivel de tus metas, caes al nivel de tus sistemas”

— James Clear, Atomic Habits (2018)

 

Supervisar bien implica crear una cultura de revisión, seguimiento y retroalimentación efectivos, y practicarlos con disciplina hasta que se conviertan en parte natural del trabajo diario.

 

¿Cómo lograrlo? Con pequeños actos consistentes: revisar antes de aprobar, preguntar antes de asumir, escuchar antes de decidir y documentar antes de olvidar.

 

Estos micro hábitos, repetidos con intención, forman el músculo de una supervisión confiable.

 

Conclusión: vigilar con propósito, liderar con visión

 

Supervisar es un privilegio que conlleva poder, pero sobre todo deber. Es el arte de cuidar sin detener, de observar sin entorpecer, de corregir sin desmotivar. En el Banco de Costa Rica, quien supervisa bien, protege la integridad del sistema y la experiencia del cliente.

 

Hoy más que nunca, se necesita una supervisión consciente, profesional y comprometida. Una supervisión que no solo detecta errores, sino que activa el potencial de cada equipo para hacer las cosas bien desde el principio, creando la cultura que nos acerque a la excelencia.

 

Cuando todos supervisamos con propósito, todos ganamos: la institución crece, el cliente confía, y nosotros, como personas, dejamos una huella y un ejemplo para los que crecen junto a nosotros.

 

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El Proceso de Crédito en el Banco de Costa Rica, como resultado de integrar el conocimiento y experiencia de todos los participantes

 

 

Rodrigo Ramírez Rodríguez

Gerente Corporativo de Crédito

 

INTRODUCCION

 

El proceso de crédito, afianzado en un marco normativo y en un conjunto de etapas lógicas, constituye esa autopista sobre la cual se origina y circula una cantidad relevante de negocio para el Banco, canalizando recursos financieros a diversos sectores de la sociedad y atendiendo variedad de planes de inversión. 

 

El proceso contempla una serie de etapas bien definidas, que incluyen desde la orientación y evaluación del sujeto, los análisis de riesgos, resolución, formalización, contabilización y posterior seguimiento. 

 

Es de suma relevancia, que cada etapa del proceso esté debidamente calibrada según la definición Banco, de forma tal que el avance de los casos sea adecuado y permita no solo agilidad en el trámite, sino, garantizar un abordaje integral, responsable y siempre en salvaguarda los intereses de la institución.

 

El Banco de Costa viene dando pasos muy positivos hacia una mejora constante en el servicio y experiencia del cliente interno y externo, definiendo metas ambiciosas pero alcanzables, con ingredientes indispensables como la innovación, la participación, el trabajo en equipo y el enfoque de grupo.

 

DESARROLLO

 

Como parte de las iniciativas de Nuestro Horizonte, el Banco define la necesidad de incrementar su participación en el mercado en el negocio crediticio, enfocando como parte de la estrategia un mayor impulso al crecimiento del crédito de consumo y Tarjetas de crédito, así como al negocio Pyme.

 

En respuesta a esa necesidad, meses atrás da inicio el impulso a algunas iniciativas de Nuestro Horizonte, como lo fue la de Distribución Biónica y asignación de crédito de personas físicas.

 

En el desarrollo de estas, se han capitalizado numerosas experiencias de los participantes, como resultado de una conformación de equipo multidisciplinario, que precisamente buscar esa participación y ese aporte valioso que da la experiencia y el conocimiento de cada uno.

 

Esta labor de equipo ha resultado todo un reto, pero al mismo tiempo toda una experiencia que enriquece y refuerza esa necesidad de vernos como un verdadero equipo, con una misma camiseta que avanza a un mismo norte y por un objetivo común.

 

Algunas consideraciones que rescato de esta vivencia en el compartir del día a día por parte de los equipos están:

 

• Reviste de suma importancia y necesidad, la comunicación transparente y genuina entre los participantes directos del proyecto, así como las otras áreas que de alguna u otra manera experimentarán beneficios en función de los resultados del o los proyectos, de forma tal que resulte un alineamiento lo mejor posible y se atiendan en su mayoría las expectativas de cada uno

 

• Propiciar el verdadero trabajo en equipo, eliminando las islas y propiciando la participación y bien común

 

• La importancia de conformar equipos de trabajo para el desarrollo de los proyectos (líderes, analistas, fuerza de venta, procesos, riesgo, etc.) con un recurso de calidad, que se caracteriza por su conocimiento, experiencia, disposición, proactividad y ganas de hacer las cosas bien, generando un valor agregado evidente que se vea reflejado en resultados exitosos

 

• La necesidad de garantizar ambientes de trabajo donde se respire la confianza de los participantes, donde las ideas y posiciones se puedan externar sin limitación alguna, todo para garantizar el adecuado análisis y la mejor posición en la toma de decisiones

 

• La importancia del conocimiento y calidad de trabajo de los involucrados, con la posibilidad de establecer programas de capacitación, incluida una certificación que valide un recurso debidamente preparado para el desarrollo de sus funciones

 

• Importancia del seguimiento continuo y el apoyo de la alta administración en el desarrollo y ejecución de las diversas iniciativas, todos bajo un enfoque integral y alineado con la estrategia

 

Todo lo anterior ha hecho posible que las cosas cambien para bien y con oportunidades de mejorar en los próximos meses.

 

El Banco evidencia un antes y un después en la colación del crédito de personas físicas.  Un área comercial que ha visto incrementado significativamente su fuerza de ventas y su flujo de negocios, así como un Centro de Soporte Operativo que ha demostrado un crecimiento impresionante en la atención de los casos en trámite y que en conjunto con otras áreas participantes como seguros, notariado y otros, han hecho posible que el cierre de negocio hoy día experimente niveles históricos.

 

Tal y como se muestra en el siguiente cuadro, para enero del 2024 el Banco registraba un procesamiento cercano a los 1300 casos, por un monto cercano a los ¢10700 millones, a diferencia de mayo 2025 donde el Banco alcanzó resultados históricos de más de 6 600 casos y por montos que superan los ¢42 300 millones.

 

CREDITO PERSONAS FISICAS	Enero	Febrero	Marzo	Abril	Mayo	Junio  (al 27 de jun)
Monto desembolsados 2025	37 164	33 748	37 075	36 779	42 362	38 211
Monto desembolsados 2024	10 722	12 892	14 575	17 259	25 100	29 544
Cantidad de casos 2025	5 030	6 032	6 329	5 619	6 620	5 967
Cantidad de casos 2024	1 292	1 943	2 134	2 311	3 310	3 439

Fuente: Salesforce

 

Evidentemente se trata de resultados muy buenos, que precisamente reflejan el esfuerzo y el trabajo de un equipo que ha buscado esa mejora en el proceso, procurando simplificación del proceso, simplificación de requisitos, trabajo en reprocesos, herramientas para automatizar y mucha actitud y disposición de los participantes.

 

La iniciativa continúa y aún se encuentran en proceso y por culminar en las próximas semanas una serie de mejoras detallada en el cuadro anterior, que buscan mayor automatización, que traerá consigo un incremento en la productividad, una disminución de los reprocesos, una disminución de los tiempos de respuesta y mayor eficiencia a nivel de estructura organizacional.

 

Con esa automatización, el Banco marcará sin duda alguna otro récord en la atención de los casos, en su volumen y en la experiencia del cliente, para el bien del Banco y de todos lo que formamos parte de esta gran familia.

 

 

CONCLUSIONES

 

Nuestro plan Horizonte impulsa en cada una de las iniciativas a un mejor Banco, pero, quien marca la verdadera diferencia y se convierte en el potenciador del cambio, es el recurso humano comprometido y tirando fuerte a un mismo norte, como un verdadero equipo.

 

Queda demostrado que sí se puede, el impulso de esta iniciativa de crédito de personas físicas refleja un incrementado de más de un 350% y de seguro se verá incrementado aún más en los próximos meses.

 

Y todo lo anterior es el reflejo de un proceso de crédito que concentra el conocimiento y experiencia de todos los participantes.

 

 

El recurso humano en la quinta revolución industrial

 

 

Katherine Pamela Araya Abarca 

Gerente de BCR Logística

 

 ¿El recurso humano es necesario en una organización?

 

En la era digital se ha dicho que los datos son el recurso más importante en las organizaciones, con la llegada de la cuarta revolución industrial, que trajo consigo la inteligencia artificial, Internet de las Cosas (IoT), la robótica avanzada, la realidad aumentada y virtual, blockchain y la computación en la nube entre otros; enfocando todos los esfuerzos en la tecnología y la información. La Industria 4.0 introdujo una revolución tecnológica sin precedentes, donde las organizaciones se vieron obligadas a adaptarse a un entorno volátil, incierto, complejo y ambiguo (VUCA).

 

Sin embargo, en una época donde se discute ampliamente sobre inteligencia artificial y los avances tecnológicos acelerados y que podría ocurrir un reemplazo masivo de personas en varios mercados, surge la posibilidad de una quinta revolución industrial que destaca la importancia de combinar valores humanos como la inclusión, la resiliencia, la colaboración y la sostenibilidad. Ésta busca una armonía entre la tecnología y las necesidades humanas para lograr un equilibrio entre el progreso tecnológico y el bienestar social, cada vez más se ve la necesidad de colocar a las personas en el centro de la innovación.

 

La Industria 4.0 experimentó una repercusión significativa debido a la acelerada transformación tecnológica provocada por la pandemia del COVID-19. No solo las organizaciones tuvieron que adaptarse para ofrecer servicios a distancia, sino también muchas personas y emprendedores sufrieron pérdidas considerables, viéndose en la necesidad de reinventarse. Sin previo aviso, nuestro entorno global cambió drásticamente; Sin embargo, la tecnología facilitó la continuidad de muchas empresas.

 

Las redes sociales se convirtieron en un soporte fundamental para muchos, las videollamadas mantuvieron el contacto con seres queridos, los bancos, como el nuestro, se transformaron en instituciones digitales, permitiendo la realización de transacciones sin necesidad de acudir a una sucursal física. En medio de esta crisis mundial, el concepto de resiliencia resurgió, evidenciando cómo la humanidad puede superar la adversidad, y con ello la visión de la Industria 5.0 que vuelve a poner a las personas como un recurso vital para el desarrollo de las organizaciones.

 

La transformación tecnológica ha desempeñado un papel predominante, sin embargo, con la visión de la industria 5.0 es cada vez más evidente la necesidad de integrar pilares cruciales como las personas, la resiliencia y la sostenibilidad. Este enfoque tripartito permite orientar eficazmente estos avances hacia los objetivos adecuados.

 

 

Resiliencia

 

La resiliencia en la quinta revolución industrial surge como una respuesta estratégica y adaptativa frente a los desafíos que trae la transformación digital acelerada. Ésta no solo se refiere a la capacidad de resistir crisis, sino también a adaptarse, aprender y evolucionar en entornos altamente dinámicos y tecnológicos.

 

Aunque el cambio puede resultar abrumador, la realidad es que constituye la única constante en el mundo. Esto exige que las personas y las organizaciones se adapten rápidamente, por lo que la resiliencia se convierte en una habilidad esencial para enfrentar la incertidumbre, la disrupción y la obsolescencia.

 

En la actualidad, para ser competitivo en el mercado y avanzar dentro de nuestra organización, es esencial desarrollar no solo habilidades técnicas y conocimientos, sino también competencias interpersonales. La inteligencia emocional, la colaboración, la creatividad y la resiliencia se han vuelto invaluables.

 

En un Banco Digital, la resiliencia organizacional es fundamental, esta capacidad de resistir, anticipar y recuperarse de las adversidades permite no solo mantenernos en un mercado altamente desafiante, sino también destacar positivamente entre la competencia. No se trata de esperar a una crisis, sino de contar con un enfoque proactivo para elaborar una estrategia de preparación, esto nos permite identificar riesgos potenciales y responder rápidamente, manteniendo la estabilidad y los objetivos a largo plazo.

 

La sostenibilidad en la Industria 5.0 es un pilar fundamental que busca equilibrar el avance tecnológico con el cuidado del medio ambiente, el bienestar social y el desarrollo económico. A diferencia de las revoluciones industriales anteriores, esta etapa tiene una conciencia más clara sobre los límites del planeta y la necesidad de un desarrollo responsable.

 

Algunas formas de integrar la sostenibilidad en las organizaciones:

• Optimizar el consumo energético mediante IoT e inteligencia artificial

• Utilizar energías renovables

• Dar trazabilidad con blockchain para garantizar prácticas éticas y ecológicas

• Usar big data y análisis predictivo para anticipar impactos ambientales y sociales

• Utilizar la transparencia y gobernanza en el uso de datos y recursos

 

Hoy tenemos herramientas poderosas para acelerar la sostenibilidad, pero requiere de una visión ética y humana, para no comprometer el futuro del planeta.

 

Las personas

 

¿Cuáles son los roles que desempeñan las personas en la Industria 5.0? Los seres humanos ocupan una posición fundamental y transformadora en los cambios actuales, asumiendo diversas funciones:

 

• Desarrollan, programan y supervisan las tecnologías emergentes

• Toman decisiones éticas, estratégicas y con visión a largo plazo

• Guían a las organizaciones en la adopción de nuevas tecnologías

• Desarrollar nuevas habilidades, especialmente en áreas como análisis de datos, pensamiento crítico, programación y colaboración interdisciplinaria.

• Garantizan que el desarrollo tecnológico sea inclusivo, justo y sostenible

• Orientan la tecnología hacia fines sociales y humanitarios, como la salud, la educación, la sostenibilidad y la equidad.

 

El juicio humano sigue siendo insustituible, por lo que la abundante tecnología que ha surgido y comenzará desarrollándose debe ser considerada como un medio y no como un fin. Las personas siguen siendo un recurso vital en las organizaciones, la tecnología nos va a permitir llegar a más clientes, ya cambiar nuestro enfoque y esfuerzos, permitiéndonos reinventarnos, pero no nos va a sustituir.

 

Conclusión

 

Si la Industria 4.0 promueve la adaptación tecnológica, la Industria 5.0 requiere además una adaptación ética, emocional y social. En la transición hacia la Industria 5.0, es crucial reconocer que la tecnología, aunque poderosa y transformadora, debe ser vista como una herramienta al servicio de las personas y no un reemplazo de estas. La resiliencia, la sostenibilidad y el papel humano son los pilares sobre los que se construye un futuro equilibrado y justo en esta nueva era industrial.

 

La resiliencia nos permite adaptarnos y prosperar en un entorno de cambio constante, mientras que la sostenibilidad asegura que el avance tecnológico no comprometa el bienestar del planeta y sus habitantes. Las personas, con su juicio ético, habilidades únicas y capacidad de innovación, siguen siendo la fuerza motriz que guía el desarrollo tecnológico hacia objetivos que benefician a la sociedad en su conjunto.

 

Por lo tanto, el camino hacia una quinta industrial debe buscar armonizar los valores humanos con los avances tecnológicos, asegurando un progreso que no solo sea una revolución eficiente, sino también inclusivo, justo y sostenible. En esta visión, las personas no solo son participantes, sino protagonistas fundamentales para garantizar que la tecnología se convierta en un medio para mejorar nuestras vidas y construir un mundo mejor para las generaciones futuras.

 

 

Referencias

 

Scielo, Morgan, Jesús. (2019). La resiliencia: habilidad esencial para hacerle frente a la cuarta revolución industrial. Recuperado de  https://www.scielo.sa.cr/pdf/rna/v11n1/1659-4932-rna-11-01-21.pdf

 

Ziatdinov, R., Atteraya, MS y Nabiyev, R. (2024). La Quinta Revolución Industrial como paso transformador hacia la Sociedad 5.0. Sociedades, 14(2), 19. https://doi.org/10.3390/soc14020019

 

Noble, SM, Mende, M., Grewal, D. y Parasuraman, A. (2022). La quinta revolución industrial: cómo la colaboración armoniosa entre humanos y máquinas está impulsando una revolución en el comercio minorista y los servicios. Revista de venta minorista, 98(2), 199–208. https://doi.org/10.1016/j.jretai.2022.04.003

 

Ali, SH, Al-Sultan, HA y Al Rubaie, MT (2022). Quinta Revolución Industrial. Revista Internacional de Negocios, Gestión y Economía, 3(3), 196–212. https://doi.org/10.47747/ijbme.v3i3.694

 

Sommer, L., y Salvador, F. (2022). El papel de la Industria 4.0 en el desarrollo de la resiliencia de las empresas manufactureras durante la COVID-19. Revista Internacional de Economía de la Producción, 256, 108728. https://doi.org/10.1016/j.ijpe.2022.108728

 

El seguro de Gastos Médicos como aliado financiero

 

Rebeca Martinez Solano

Gerente General de BCR Seguros

 

¿Estás preparado para un diagnóstico inesperado?

 

Quizás cuando pensamos en salud financiera la primera idea sea ahorrar más, mejorar el historial crediticio o conseguir una mejor tasa en la tarjeta de crédito. Estas son buenas estrategias, pero no las únicas.

 

A menudo enfocamos nuestras finanzas solo en el presente, sin considerar los imprevistos del futuro. ¿Qué pasa con aquellas situaciones que no podemos prever ni controlar?

 

Ahí es donde entra el seguro. Durante años, ha sido una herramienta clave que utilizan grandes empresas, países desarrollados y familias responsables para protegerse del impacto financiero ante eventos inesperados. Invertir en un seguro no solo es una forma de cuidar tu economía, sino también de planificar con inteligencia

 

En los últimos años, hemos visto un aumento preocupante en enfermedades de alto impacto como el cáncer, la insuficiencia renal y diversas incapacidades físicas, que afectan incluso a personas jóvenes y activas. En paralelo, el sistema de salud público en Costa Rica atraviesa un colapso operativo que dificulta el acceso a atención oportuna y pone en riesgo nuestra salud y bienestar financiero.

 

Radiografía del sistema público en Costa Rica

 

• Más de 280 000 personas en lista de espera para consulta externa y 177 000 para cirugías, con esperas promedio superiores a 1 año (El País, 2023)
• En 2024, se reportaron 527 000 citas médicas perdidas y más de 253 000 reprogramadas (globalsalud.cr)
• Según la UCR, una cirugía cardiovascular puede demorar hasta 640 días en centros como el Hospital México (UCR, 2025)

 

¿Qué puede hacer el seguro de Gastos Médicos por ti?

 

✔️Te da acceso rápido a especialistas y centros privados

✔️ Cubre hospitalización, cirugía, tratamientos oncológicos e incapacidades

✔️ Te protege de gastos inesperados que podrían poner en riesgo tus ahorros

✔️ Te permite atender enfermedades antes de que se agraven por espera

 

💰Un tratamiento de cáncer puede superar fácilmente los ₡30 millones en centros privados. Una póliza adecuada evita este golpe económico.

 

La salud no espera. Y en un país donde los hospitales públicos están saturados, el seguro de Gastos Médicos es más que un respaldo: es una decisión inteligente, responsable y humana. Hoy es el momento para protegerse.

 

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Más oportunidades para aprender y crecer

 

Con el objetivo de fortalecer la preparación y el desarrollo de talento en un entorno cada vez más digital, la Universidad Corporativa Saĝo presentó oficialmente la nueva Facultad Techno dirigida a todo el Conglomerado Financiero BCR y que se convertirá en un pilar para impulsar las capacidades digitales, promover una cultura ágil y consolidar las competencias tecnológicas de todo el personal.

 

Con esta visión, se responde a la necesidad de desarrollar habilidades digitales de manera integral para crear un lenguaje común que permita a todos los miembros del Conglomerado comprender y aplicar conocimientos según las necesidades y características de sus respectivos perfiles.

 

“Queremos que todas las personas del Conglomerado tengan la oportunidad de fortalecer sus conocimientos y sentirse más preparadas para desenvolverse en un entorno ágil y cada vez más digital. La Facultad Techno nace precisamente para acompañarlas en ese proceso de aprendizaje y crecimiento”, destaca @Susana Aguilar Quiros818DE8D2-BE3F-4410-A5CC-0A2D7E7DEA0A, supervisora de la Universidad Corporativa Saĝo.

 

Cuatro programas para fortalecer competencias clave

 

La nueva facultad estará conformada por cuatro programas de formación:

 

• • Conocimientos Digitales
  • Programa Integral de Agilidad
  • Ciberseguridad
  • Buenas Prácticas

 

Un proceso de crecimiento y evolución

 

Los primeros cursos de la Facultad Techno iniciarán en setiembre y formarán parte de un proceso evolutivo que irá madurando conforme se identifiquen nuevas necesidades y oportunidades de formación.

 

“Agradecemos el respaldo y acompañamiento de la Universidad Corporativa Saĝo, cuyo apoyo ha sido fundamental para el diseño, estructuración y puesta en marcha de este nuevo espacio de aprendizaje”, afirma @Johnny Chavarria Cerdas1DFDF25C-B58C-4E83-9657-C0977BF042A6, Gerente Corporativo de Tecnología 

 

Por su parte @Kattia Ajoy ArnaezEEA65CA8-8F13-451C-BC76-2CBC19A47B7F, Gerente Corporativa de Transformación, señala que “La incorporación de un programa integral de agilidad en la Facultad Techno representa una gran oportunidad para seguir fortaleciendo las capacidades de nuestros equipos. Queremos que la agilidad forme parte de nuestra cultura y se refleje en la manera en que innovamos, tomamos decisiones y entregamos valor a la organización”

 

Le invitamos a conocer el detalle y enfoque de cada programa (clic aquí) y estar al tanto de la apertura de cursos.

 

 

 

Fondos Generacionales, un modelo de estrategia de inversión basada en el ciclo de vida

 

Mauricio Rojas Díaz

Gerente General de BCR Operadora de Pensiones

 

Introducción

 

La reforma que introduce los fondos generacionales a nuestro sistema de pensiones complementarias fue aprobada por parte del CONASSIF en la sesión 1838-2023, celebrada el 6 de diciembre del 2023, y debía entrar a regir el pasado 21 de marzo del 2025, sin embargo, esta fue totalmente suspendida y ahora entrará a regir el 22 de marzo del 2026.

 

Más allá de la justificación que se brindó para trasladar la implementación de la reforma por parte del CONASSIF, es importante explicar en qué consisten los modelos de estrategias de inversión basados ​​en el ciclo de vida de los afiliados y en especial el caso de los fondos generacionales, y, por qué es importante reformar el Régimen Obligatorio de Pensiones Complementarias.

 

Costa Rica cuenta con un sistema de pensiones multi pilar, lo cual nos diferencia del resto de países de la región, que en su mayoría se han decidido, ya sea por esquemas de contribución definidos¹, o por esquemas de beneficio definidos². A diferencia de estos países, Costa Rica cuenta con una combinación de “pilares” que le permiten diluir el riesgo que caracteriza a cada uno de los esquemas. El sistema cuenta con cuatro pilares.

 

Pilar 1: Contributivo obligatorio o contributivo básico

 

Es un esquema de capitalización colectiva con financiamiento de naturaleza tripartita (Estado, trabajadores y patrones), está orientado a trabajadores asalariados o independientes bajo un esquema de beneficio definido. Existen seis subregímenes de capitalización colectiva:

1. Invalidez, vejez y muerte (IVM) administrada por la Caja Costarricense del Seguro Social CCSS que posee al 92.1 de los afiliados al sistema

2. Capitalización Colectiva del Magisterio Nacional y cuya gestión está en manos de la Junta de Pensiones y Jubilaciones del Magisterio Nacional (JUPEMA). Este régimen absorbe el 6% de los afiliados.

3. Régimen Transitorio de Reparto del Magisterio Nacional, gestionado por JUPEMA, pero con carga al Presupuesto Nacional

4. Fondo de Jubilaciones y Pensiones del Poder Judicial (FJPPJ) que cubre a todos los trabajadores y pensionados del Poder Judicial y sus dependencias y representa el 1% de los afiliados totales

5. Régimen de Pensiones y Jubilaciones de Bomberos Permanentes, administrado por el Instituto Nacional de Seguros (INS)

6. Regímenes contributivos administrativos por la Dirección Nacional de Pensiones (DNP) con carga al presupuesto Nacional y que está conformado por esquemas como el de Hacienda, el de Obras Públicas y Transportes y el del Registro Nacional, entre otros.

 

Pilar 2: Pensión Complementaria Obligatoria

 

Está compuesto por fondos de capitalización individual (cuentas individuales a diferencia de la capitalización colectiva) que se nutren de los aportes de los patronos y en menor medida de los trabajadores. Lo conforma el Régimen Obligatorio de Pensiones Complementario (ROPC) que se constituyó a partir del año 2001 con La Ley de Protección al Trabajador N° 7983. Este pilar es de capitalización individual y es obligatorio para la población asalaria únicamente.

 

Pilar 3: Pensión Complementaria Voluntaria

 

Son fondos de pensiones complementarios de naturaleza voluntaria de capitalización individual administrados por operadores de pensiones. Dicho sistema se creó por medio de la Ley de Régimen Privado de Pensiones Complementarias N°7523 de 1995, pero fue modificado por medio de la Ley N°7983 que creo el ROPC. Su objetivo es autorizar y regular la creación de los sistemas o los aviones privados de pensiones complementarias y de ahorro individual, destinados a brindar a los beneficiarios, protección complementaria. Es un complemento de los otros regímenes para lograr una mayor pensión. Con miras a incentivar su uso se le otorgarán incentivos tributarios, los cuales solo se disfrutarán si el afiliado no retira los recursos hasta su jubilación.

 

Pilar 4: Pensión no contributiva o régimen no contributivo (RNC)

 

La pensión no contributiva se refiere a un programa de naturaleza asistencial que transfiere un determinado monto de dinero a personas en condición de pobreza o pobreza extrema que no han tenido acceso al sistema contributivo o no han cotizado durante un período mínimo establecido para acceder a una pensión. En el caso de Costa Rica, el esquema se dirige a personas adultas mayores, huérfanos o viudos(as) así como a personas con parálisis cerebral.

 

Reformas recientes

 

Los sistemas de pensiones se han venido reformando en los últimos años con miras a ajustarlos a la esperanza de vida de los afiliados, dos tercios de estos países aumentarán la edad de retiro, la mayoría cerrará brechas de género en la edad normal de retiro (es decir que tanto hombres como mujeres se jubilarán a la misma edad, solo 6 países, entre los que se encuentra Costa Rica, mantendrán su brecha de género).

 

La edad normal de retiro promedio se incrementará de 64.4 años para hombres a 66.3 años (para los que están comenzando a cotizar) en los países de la OCDE. Países como Dinamarca, Estonia, Italia, Holanda y Suecia tendrán una edad de retiro a los 70 años. En promedio un trabajador con un salario promedio que ha cotizado toda su vida laboral recibirá una pensión del 61% de los salarios netos, aunque hay países como Australia, Estonia, Irlanda, Japón, Corea, Lituania y Polonia en donde las tasas de reemplazo neto³ serán de 40% o menos⁴.

 

Coyuntura local

 

En el caso que nos ocupa, el ROPC, aunque se denomina régimen “complementario” irá adquiriendo una mayor importancia relativa dentro de la pensión a medida que se vayan ajustando los beneficios del primer pilar (principalmente el IVM de la CCSS), esto debido a que en la actualidad los beneficios que otorga este régimen no se encuentran acorde con la sostenibilidad de éste, de forma que, debe reformarse y muy probablemente los beneficios deberán ajustarse a la baja⁵.

 

De esta manera a medida que los trabajadores vayan acumulando mayor cantidad de años de cotizar en el ROPC, este proveerá una mayor porción de la pensión total. Por este motivo es clave para el sistema de pensiones contar con un ROPC fortalecido y eficaz.

 

Una forma de mejorar la eficacia del ROP, es acercar la gestión de las inversiones al perfil de riesgo del afiliado, lo cual es complejo cuando únicamente se cuenta con un fondo, ya que los afiliados tienen diversas características que derivan en distintos perfiles de riesgo. Es decir, en el ROPC confluyen afiliados que tienen mayor o menor apetito de riesgo, pero debido a que actualmente solo se cuenta con un fondo en donde se ubican todos los afiliados, no puede ajustarse la gestión de las inversiones al apetito de cada grupo de afiliados.

 

Estudios recientes

 

Por otra parte, existe un amplio consenso en la necesidad de invertir en acciones los recursos de los fondos de pensiones con miras a obtener mayores tasas de reemplazo. En los portafolios de fondos de contribución definida de los países de la OCDE, las inversiones en acciones representan más del 40% en 13 de los 38 países. El análisis de la OCDE muestra que una mayor inversión en generalmente trae un rendimiento promedio más alto al comparar los fondos de pensiones de contribución definidos que tienen diferentes niveles de exposición a acciones dentro de los países o dentro de las entidades de pensiones.

 

Por su parte, calculando en los rendimientos históricos de las clases de activos seleccionados, una gran mayoría de las cohortes (al menos el 80%) en 19 diferentes países de la OCDE habrían acumulado más activos al momento de la jubilación si hubieran invertido al menos parte de sus ahorros para la jubilación durante 40 años en una mezcla de acciones nacionales y extranjeras en lugar de solo invertir en valores fijos nacionales (bonos de gobierno).

 

Sin embargo, la inversión en acciones también puede generar resultados indeseables tanto para las personas como para la sociedad en su conjunto. Los estudios realizados para la OCDE, evidencian que una mayor exposición a acciones se ha convertido en una mayor volatilidad de los rendimientos. Asimismo, las tasas de reemplazo tienden a fluctuar más cuando se invierte en renta variable y esta volatilidad también se manifiesta durante la etapa de retiro si los fondos permanecen invertidos en acciones en lugar de instrumentos de renta fija. Esta mayor complica la incertidumbre en la planificación financiera individual para la jubilación.

 

También se observa una mayor desigualdad entre generaciones, ya que personas con trayectorias laborales similares pueden llegar a acumular niveles muy distintos de ahorro para el retiro, simplemente por haber experimentado períodos distintos de alta volatilidad en los mercados bursátiles.

 

Las pensiones pueden verse fuertemente afectadas por caídas del mercado accionario cuando estas ocurren cerca del momento de la jubilación. Según la OCDE, la mediana de la tasa de reemplazo de una cartera compuesta por acciones cae de 39% a 31% si se presentará una disminución de al menos 10% en el mercado accionario durante el último año antes del retiro, asumiendo que la persona adquiere una renta vitalicia. Las estrategias de inversión basadas en el ciclo de vida de los afiliados (como los fondos generacionales), ayudan a mitigar este riesgo.

 

Estas estrategias mantienen una alta exposición a acciones en las etapas iniciales de acumulación y la van reduciendo gradualmente a medida que se acerca el retiro, de forma que aprovecha la acumulación en las primeras etapas y minimiza las pérdidas cuando el capital acumulado es más alto. Aunque una cartera puramente accionaria supera las estrategias basadas en el ciclo de vida en términos de tasa de reemplazo, en más del 75% de las simulaciones, estas últimas logran mejores resultados en aproximadamente un 40 a 50% de los casos cuando se produce una caída en los mercados bursátiles, justo antes de la jubilación.

 

Los fondos generacionales son un tipo de fondos con estrategias de inversión basadas en el ciclo de vida de los afiliados, que permiten mejorar el desempeño general de las pensiones al maximizar el uso de acciones cuando el afiliado se encuentra en etapas iniciales de acumulación y ajustar el portafolio hacia uno menos volátil cuando se acerca al retiro. Es por este motivo que se ha propuesto la reforma para incorporar esta figura en el ROPC.

 

La SUPEN presentó la hoja de ruta en el año 2023⁶ para la implementación de los fondos generacionales basando el proyecto en cinco principios básicos: protección a los afiliados y pensionados, aplicación clara y ordenada, mejora en la gestión de las inversiones, comunicación y coordinación con el sector y menor afectación operativa. Además, presentó como beneficios del proyecto: que son fondos independientes para adecuar las inversiones a la edad del afiliado, protege a los afiliados próximos a pensionarse de las volatilidades de los mercados financieros, mejora la tasa de reemplazo, especialmente en los grupos más jóvenes y orienta la atención hacia el largo plazo en beneficio de los afiliados.

 

La SUPEN estimó en aquel momento que por cada 1% de rendimiento que se logra incremento en la vida laboral, la pensión puede mejorarse en un 20%, de forma que los gestores de inversiones pueden lograr diseñar estrategias particulares en función de las características particulares en función de las características de sus afiliados, reconociendo las diferencias en las etapas de vida, lo cual permite asignar las inversiones con balance riesgo-rendimiento acorde con las posibilidades de cada cohorte.

 

La reforma planteó la creación de cuatro fondos generacionales basados ​​en la fecha de nacimiento de los afiliados debido a que; utilizar la fecha de nacimiento favorece la ubicación de la persona en el grupo (cohorte) correspondiente, con cuatro fondos se logra distribuir los saldos de manera semejante y se deja uno abierto para recibir los nuevos afiliados. De esta forma, los cuatro cohortes establecidos son:

 

• Fondo A: nacidos en 1969 y con anterioridad. En la entrada en vigor de la reforma podrá invertir hasta un 100% en deuda⁷ y hasta un 30% en Títulos Representativos de Propiedad (TRP)⁸.
• Fondo B: nacidos entre los años 1970 y 1979. En la entrada en vigor de la reforma podrá invertir hasta un 100% en deuda y hasta un 50% en TRP.
• Fondo C: nacidos entre los años 1980 y 1989. En la entrada en vigor de la reforma podrá invertir hasta un 90% en deuda y hasta un 60% en TRP.
• Fondo D: nacidos en 1990 y con posteridad. En la entrada en vigor de la reforma podrá invertir hasta un 80% en deuda y hasta un 70% en TRP.

 

Con la implementación de los fondos generacionales se introduce un nuevo concepto básico para este tipo de modelos, la trayectoria de inversión (glidepath), de forma que cada fondo debe contar con una trayectoria optimizada que muestrear como se va recomponiendo el portafolio de inversiones hacia una disminución del riesgo conforme la cohorte correspondiente se va envejeciendo.

 

Por su implicación y esfuerzo por parte de la Industria de Pensiones, esta reforma es la más relevante desde la entrada en vigor de la Ley de Protección al Trabajador.

 

Conclusión

Es importante permitir a las Operadoras de Pensiones utilizar los modelos de estrategias de inversión basados ​​en los ciclos de vida del afiliado, que, aunque no tienen impacto en el primer pilar del sistema de pensiones que se encuentra urgente de reformas que garanticen su sostenibilidad en el mediano plazo, tendrían un impacto en el segundo pilar, ya que mejoraría la eficacia del ROPC.

 

Esta mejora se presenta debido a que se permite agrupar a los afiliados según su edad o perfil de riesgo. Al realizar esta agrupación se pueden gestionar los portafolios de inversión de forma más adecuada a las características de cada cohorte, permitiendo asumir más riesgo a las cohortes más jóvenes (invertir mayoritariamente en acciones) y por ende mejorar su tasa de reemplazo, mientras que las cohortes de mayor edad pueden disminuir el riesgo de sus inversiones al encontrarse más cerca del retiro.

 

En la actualidad, los entes reguladores y supervisores se encuentran revisando los beneficios de la reforma propuesta que introduce los fondos generacionales. Independiente de los resultados que se obtengan, es importante que no se pierda de vista la necesidad de reformar el ROPC, de forma que se permita introducir las estrategias de inversión basadas en el ciclo de vida en la gestión de estos, lo cual permitirá a los cohortes más jóvenes aumentar la tasa de reemplazo ya los próximos a pensionarse a disminuir la volatilidad, todo a favor de un ROPC más eficaz que venga a fortalecer el segundo pilar de nuestro sistema de pensiones.

_______________

¹ Los esquemas de contribución definida son aquellos en donde la contribución de patrones y empleados está definida y no se garantiza los beneficios.

² Los esquemas de beneficio definidos son aquellos que garantizan el monto de la pensión, normalmente son administrados por un ente público que asume el riesgo de garantizar la pensión.

³ La tasa de reemplazo neta se refiere al porcentaje del ingreso neto (después de impuestos y contribuciones) que un trabajador mantiene al jubilarse en comparación con su ingreso neto justo antes de pensionarse.

⁴ Pensiones de un panorama 2023, indicadores de la OCDE y del G20.

⁵ Recientemente la SUPEN hizo entrega de un paquete de opciones para reformar el IVM de la CCSS y darle sostenibilidad en el largo plazo.

⁶ Presentación de la SUPEN a los medios de prensa en 2023.

⁷ Instrumentos financieros en los que su emisor está obligado al pago del principal de la inversión en un plazo y condiciones definidas, así como los ingresos según lo establecido en las características de la emisión,

⁸ Activos financieros que representan una porción de la propiedad del capital emisor, fondo de inversión o vehículo de propósito especial. Su rentabilidad se determina por el cambio en su valor, producto del desempeño económico obtenido.

 

 

 

 

 

 

Importancia de las relaciones auténcicas en las ventas

 

 

Fabio Montero Montero

 

 Introducción

En el mundo de las ventas, las estrategias tradicionales han quedado atrás. Hoy en día, los compradores tienen acceso ilimitado a información y esperan que los vendedores aporten valor real al proceso de compra. Además, las decisiones de compra son cada vez más complejas, por lo cual los profesionales de ventas deben adoptar un enfoque moderno basado en la construcción de relaciones auténticas y personalizadas.

Los retos del entorno actual

El acceso a información ha transformado el proceso de compra. Según algunos datos relevantes, el 50% de este proceso se completa antes de que los compradores interactúen con un representante de ventas. Además, el 90% de los responsables de decisiones no responden a comunicaciones no solicitadas, lo que obliga a los vendedores a buscar formas más efectivas de conectar.

 

Por otro lado, la competencia en el mercado es feroz, con múltiples proveedores ofreciendo productos y servicios similares. Esto hace que demostrar un valor diferencial sea más difícil, pero también más necesario, ya que los compradores requieren de un convencimiento del porqué un producto o servicio es mejor que otros tantos más.

Estrategias modernas para conectarse con los compradores

 

Para superar estos desafíos, los profesionales de ventas deben adoptar un enfoque basado en tres pilares: segmentar, comprender e interactuar. Estas estrategias permiten construir relaciones sólidas y generar confianza con los posibles clientes, porque hace que estos se sientan no utilizados sino comprendidos, por lo que debe sensibilizarse las acciones de interacción necesarias para la venta. Donde un comprador y vendedor exponen sus posibilidades en un ambiente de confianza y comprensión, para conseguir establecer relaciones auténticas y duraderas.

 

Para que este proceso tenga un mayor éxito y se aumenten las posibilidades de venta es necesario que el vendedor, trabaje en las siguientes acciones:

 

1. Segmentación: Consiste en la identificación de los clientes ideales y buscar establecer múltiples conexiones con varios de los posibles objetivos. Esto reduce el riesgo de depender de un solo contacto y aumenta la posibilidad de alcanzar las metas propuestas.
 

2. Investigación: Es necesario utilizar herramientas y la información que se tenga, como el análisis de los gustos y preferencias de los compradores para comprender sus intereses, prioridades y desafíos de estos. La investigación profunda permite personalizar las interacciones y encontrar puntos en común que faciliten la conexión.
 

3. Presentaciones Cordiales: Solicitar recomendaciones de contactos confiables y referidos para aumentar la credibilidad y facilitar interacciones honestas. Las recomendaciones bajan la guardia del comprador y preparan el terreno para una conversación más efectiva.

 

4. Psicología de Ventas: Siempre es oportuno apelar al lado emocional y lógico del comprador. Primero, se debe captar su atención a través de intereses personales o puntos en común entre la necesidad y la solución, y luego reforzar la credibilidad con datos relevantes, como el para qué y el qué se logra, si se obtiene lo que se ofrece.

 

5. Estructuración de Llamadas o Puntos de Contacto: La primera llamada debe combinar enseñanza y aprendizaje. Es esencial compartir valor mientras se descubren las prioridades y desafíos del comprador, ya que si se muestra lo que se obtiene y no lo que se vende, es muy probable que se obtenga más información del prospecto y se logre una mejorción de la oferta de valor.

 

6. Tensión Constructiva: Motivar al comprador destacando el impacto negativo de no actuar frente a sus desafíos, ayuda a generar urgencia ya tomar decisiones más rápidas, potenciando la posibilidad de cerrar la venta y generar una relación directa con el producto o servicio que deseamos colocar.

7. Seguimiento Estratégico: Es necesario realizar un seguimiento inmediato después de la primera interacción para mantener el impulso y fortalecer la relación. Este hábito puede marcar la diferencia frente a otros vendedores, porque demuestra que hay un verdadero interés en dar valor a lo que hasta ese momento ambos han invertido, sea en tiempo o recursos de apoyo.

 

Ideas clave sobre la importancia de establecer relaciones con los posibles clientes:

   • Transformación en ventas: Las estrategias tradicionales ya no son eficaces; los compradores esperan valor agregado y relaciones auténticas.

   • Complejidad en decisiones B2B: En promedio, 6,8 personas participan en el proceso de compra cuando se tratan de empresas, lo que exige conectarse con múltiples influenciadores.

   • Relaciones auténticas: Priorizar la conexión genuina con los compradores para construir confianza y fomentar relaciones duraderas.

 

Recomendaciones:

En el mundo digital y social de hoy, los compradores no solo buscan productos o servicios, sino relaciones auténticas y confiables. Por lo cual los profesionales de ventas deben priorizar la construcción de estas relaciones, aprovechando herramientas para segmentar, interactuar y generar confianza.

Adoptar un enfoque moderno no solo mejora las tasas de éxito en el corto plazo, sino que también establece relaciones duraderas con los clientes, convirtiendo las conexiones reales en el secreto del éxito en ventas.
Dar un seguimiento adecuado a las conversaciones y valor a la información recabada y al tiempo invertido, hace que el cliente perciba valor al mantener una relación de mayor plazo y confianza en el proceso.

 

razones:

Guía. La importancia de establecer relaciones con los posibles clientes.
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